Kramer Levin a conseillé l’arrangeur et les investisseurs obligataires dans le cadre de la mise en place d'un financement structuré de 152M€ pour la société Magellan (société contrôlant notamment Bassac, société cotée sur Euronext Paris).
Ce financement comportant une ligne de refinancement et une ligne d'acquisition, est assorti de sûretés et se compose d'un financement bancaire syndiqué d’un montant de 87.000.000€ et d'une émission d’obligations EURO PP d’un montant total de 65.000.000€ admises aux négociations sur le marché Euronext Access.
Les obligations sont assorties des objectifs ESG suivants :
- L'objectif d'amélioration annuelle de l'index d'égalité professionnelle femmes-hommes (« indice Pénicaud ») ;
- L‘objectif d'accroissement de la proportion des permis de construire labélisés E+C- demandés pour des opérations de promotion immobilière parmi l’ensemble des permis de construire ;
- L‘objectif d'augmentation du nombre d'opérations de promotion nécessitant des travaux de dépollution en amont de la construction (reconversion de friches industrielles par exemple).
Ces nouvelles obligations ESG ont été structurées par Fundamental Partners, Midcap et Rothschild &Co en concertation avec la société Magellan, Tikehau Capital et Aviva Investors et souscrites notamment par Tikehau Capital, Aviva Investors, Schelcher Prince Gestion, Klésia Finances et SHAM.
Principaux intervenants sur l'opération :
- Avocat des Investisseurs Obligataires : Kramer Levin Naftalis & Frankel LLP (Manaf Triqui). Société Magellan : Moïse Mitterrand, Arthur Marle.
- Avocat de la société Magellan : Goodwin (Arnaud Fromion).
- Conseils financiers de la Société : Fundamental Partners (Matthias Kuntz), Midcap, a business division of TP ICAP (Kevin Rolland), Rothschild &Co (Pierre Pessans-Goyheneix).
- Dette Senior Tranches A/B (Arrangeur et Agent) : Banque Palatine (Laurent Gillet).
- Avocat des Banques : De Pardieu Brocas Maffei (Thibault Lechoux et Christophe Gaillard)
