White & Case a conseillé J.P. Morgan, agissant en tant que seul Coordinateur Global, dans le cadre de la cession par Vivendi de l’intégralité de sa participation dans Ubisoft pour un montant total de 2 milliards d’euros.

Cette opération, réalisée au prix de 66 euros par action, porte sur la cession d’environ 30,5 millions d’actions, soit 27,3% du capital d’Ubisoft, et se décompose de la façon suivante :

• entrée au capital d’Ubisoft de deux nouveaux actionnaires de long terme, Ontario Teachers’ Pension Plan (pour 3,4% du capital) et Tencent, acteur chinois de l'Internet et leader mondial du jeu vidéo (pour 5,0% du capital) ;

• achat par Guillemot Brothers SE de 3 millions d’actions Ubisoft (soit 2,7% du capital) ;

• rachat par Ubisoft d’environ 6,8% de ses actions sur la période 2019-2021 ;

• placement privé international par voie de construction accélérée d’un livre d’ordres auprès d’investisseurs qualifiés du solde de la participation de Vivendi, soit 9,3% du capital d’Ubisoft.

Les actions Ubisoft sont cotées sur le marché réglementé d’Euronext Paris.

L’équipe Marchés de Capitaux de White & Case était composée de Thomas Le Vert, associé, assisté d’Isabelle Touré-Farah, Boris Kreiss et Guillaume Monnier, collaborateurs. Max Turner, counsel, est intervenu sur les aspects de droit américain et Alexandre Ippolito, associé, assisté de Guillaume Keusch, collaborateur, sur les aspects de droit fiscal.

Ubisoft était conseillé par Bredin Prat (Olivier Assant, Olivier Saba et Karine Sultan).

Vivendi était conseillé par le Cabinet Bompoint (Dominique Bompoint).